近期交易商协会的监管处(chù)罚力度明显(xiǎn)加(jiā)大(dà)，虽(suī)然债券市场参与主体愈发(fā)丰富多(duō)元，市(shì)场竞(jìng)争(zhēng)程度更趋激烈，但监管底线不(bù)能破戒。

　　5月11日(rì)，交易商协会(huì)对(duì)建设银行启动自律调(diào)查，这是两(liǎng)天(tiān)内第(dì)二家被要(yào)求自律调查的(de)大(dà)行。今年以来，交易商(shāng)协(xié)会已对多家金(jīn)融机(jī)构(gòu)启动(dòng)自律调查，监管(guǎn)力度在持(chí)续加大。

　　多家金融机(jī)构接(jiē)连(lián)被通报

　　5月11日，中国(guó)银行间(jiān)市场交(jiāo)易商协(xié)会（下称“交(jiāo)易商(shāng)协会(huì)”）网站显示，基于监管部门反(fǎn)馈线索(suǒ)，依(yī)据《银行间债券市场自律(lǜ)处分规则》，交易古代诗人称号大全全部，古代诗人称号大全诗圣诗仙等商(shāng)协会已对中国(guó)建(jiàn)设银行股份有限公司债务融资工具(jù)承(chéng)销业务涉嫌(xián)违(wéi)规行为(wèi)开展自律调查。

　　根据建行2022年年(nián)报，去年建行(xíng)承销非金融(róng)企业债务融资工具744笔，为411家实(shí)体企业(yè)承销发行债券4645.17亿(yì)元。2022年，该行(xíng)支持(chí)优质头(tóu)部房地产企业债(zhài)券融(róng)资需求，承销房(fáng)地产(chǎn)企(qǐ)业(yè)323.35亿元债务融资工(gōng)具，房地产并购票据(jù)22.9亿元。

　　交易商协(xié)会的监管(guǎn)力度在近(jìn)期持续加大。就在5月9日(rì)，交易商协会官网(wǎng)发(fā)布信息，针对(duì)中国进出(chū)口银(yín)行金融债券发(fā)行涉嫌违(wéi)规行为，以及(jí)中国民生银行承销业(yè)务(wù)涉嫌违规行为(wèi)已开展自律调查。

　　而在5月8日，大(dà)连(lián)银行、郑州(zhōu)银行、江西(xī)银行(xíng)、青岛银行和粤财信托共5家机(jī)构涉及(jí)债券业务违规被点名。具体来说，交易商协会通过深入调查发现，大连银(yín)行(xíng)等(děng)多家机构存在债券代持(chí)交易等违(wéi)规行为(wèi)。其(qí)中，大连(lián)银行通过(guò)做市业务(wù)方式，每日滚(gǔn)动(dòng)开展买卖方向相(xiāng)反、清算速(sù)度不同的现券(quàn)交易，代持利(lì)率债活跃券，且规(guī)模较(jiào)大(dà)；郑州银(yín)行、江(jiāng)西银行和青岛(dǎo)银行，内控执(zhí)行不严或流于形式，未有效评估交易合理(lǐ)性，作(zuò)为(wèi)中间方以现券买(mǎi)卖或做市等方(fāng)式参与(yǔ)债(zhài)券代持交易链条(tiáo)，交易(yì)笔数和(hé)金额较大。

　　今年4月，工商银(yín)行已被启动自律调查。相关公告称，交易商(shāng)协会(huì)在日常监(jiān)测工(gōng)作中发现(xiàn)，工商银(yín)行主承销的多期债务融资工具发行定(dìng)价严重偏离市场合理水平，干扰了市场(chǎng)秩(zhì)序，涉(shè)嫌违反银行间债券市场自律管理相关规定。

　　4月3日，交易商协会网站披露，近期在查(chá)处四平市城市发展投资控股有(yǒu)限(xiàn)公司(sī)案件时，发现吉林银行、吉林(lín)亿(yì)联银行因违规收取(qǔ)发行人大(dà)额财务资助，涉嫌违反银行间债券(quàn)市场自律管理规则，被交易(yì)商协会进行自(zì)律(lǜ)调查。一同被(bèi)开展自律调查的(de)还(hái)有光(guāng)大证券、富国资产(chǎn)管理（上海）有限公司两家金融机(jī)构。

　　交易商协会监(jiān)管处罚力度(dù)加(jiā)强

　　根据交易商协会通报的数据，2022年全(quán)年，交(jiāo)易(yì)商协会共对68起涉嫌(xián)违规案件立案调(diào)查，开展自(zì)律调查和(hé)自律问询103次，作出各类自律处分99家（人）次(cì)，涉及35家发(fā)行人和信用(yòng)增进机构、4家主(zhǔ)承销商、3家会(huì)计师事(shì)务所、1家(jiā)律(lǜ)师事务所、2家(jiā)其(qí)他类型机构(gòu)和54名(míng)直接责任人。作出(chū)的处分中，警告(gào)及(jí)古代诗人称号大全全部，古代诗人称号大全诗圣诗仙等以上占比超(chāo)过五成，15家(jiā)机构(gòu)被暂停(tíng)一定期(qī)限业务(wù)，12位责任人(rén)被认定不适当人选。

　　梳理通报来(lái)看(kàn)，被通报的原因包括(kuò)低价包销多(duō)期债务融资工具，影响(xiǎng)了市场正常秩序(xù)；部分债(zhài)务融资工具未按照发(fā)行文件(jiàn)约定开展余额包销，个别债务融资工具挤占了(le)其他投资(zī)人的(de)正(zhèng)常投标，违背了公平公(gōng)正原则，并影响了发行利率(lǜ)，对市场正常秩序(xù)造(zào)成了(le)一(yī)定(dìng)不(bù)良影响(xiǎng)。

　　通报指出(chū)，银行间债券市场参与(yǔ)机构(gòu)在从事相关业务过程中(zhōng)古代诗人称号大全全部，古代诗人称号大全诗圣诗仙等，务必(bì)牢固(gù)树立市场(chǎng)责任意识(shí)，严格遵守相关(guān)监管规定和(hé)自律(lǜ)规则(zé)要求，合(hé)规展业，自觉维(wéi)护银行(xíng)间债券市(shì)场运(yùn)行(xíng)秩序(xù)。

　　交易(yì)商协会表示，做市商作为银(yín)行间(jiān)市场(chǎng)基石(shí)机构，承(chéng)担(dān)着(zhe)提高市场流动性、促进价格发现的重要作用，应(yīng)切实提升做市交(jiāo)易能力，加强内部(bù)控制和风险(xiǎn)管理(lǐ)，确(què)保合规稳健展业，“真(zhēn)做(zuò)市、做真(zhēn)市(shì)”。

　　可以看到，近(jìn)期(qī)交(jiāo)易(yì)商协会(huì)的监管处罚力(lì)度明显加大(dà)，虽然债(zhài)券市(shì)场参与主体(tǐ)愈(yù)发丰富多元(yuán)，市场竞争(zhēng)程度更趋激烈，但监(jiān)管底线不(bù)能破戒。

　　资(zī)深金(jīn)融政策监管(guǎn)专家周毅(yì)钦(qīn)对(duì)《国际金融报》记者(zhě)表示，可(kě)以看到，银行间(jiān)交易商(shāng)协会将继续贯彻落实监管从(cóng)严要求(qiú)，以严格(gé)自律惩戒向(xiàng)市(shì)场(chǎng)传递(dì)“零容忍”的清(qīng)晰信(xìn)号，引导(dǎo)市场各类主体归位(wèi)尽责，维护市场良好秩序。债券承销机构作为债券市场的“看门(mén)人(rén)”，对于商业(yè)银行特别是国有大行来说，也需要肩负(fù)起相(xiāng)应的公序责(zé)任(rèn)，切实维护好行业的良(liáng)性竞争生态。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 古代诗人称号大全全部，古代诗人称号大全诗圣诗仙等